Quem tem medo dos stress testes? Segundo a Agência Financeira no próximo dia 23 de Julho estarão disponíveis publicamente os resultados dos stress tests que se realização a 91 instituições financeiras de 20 países europeus. Em Portugal os bancos sujeitos à simulação serão a CGD, o BCP, o BES (via ESAF) e o BPI.
Os testes serão coordenados pelo Committee of European Banking Supervisors (CEBS) com colaboração do BCE e dos bancos centrais nacionais.
Que tipo de stress tests serão feitos? Pode encontrar alguns detalhes no comunicado do CEBS sobre o assunto.
Eis um excerto:
“(…) The macro-economic scenarios include a set of key macro-economic variables (e.g. the evolution of GDP, of unemployment and of the consumer price index), differentiated for EU Member States, the rest of the EEA countries and the US. The exercise also envisages adverse conditions in financial markets and a shock on interest rates to capture an increase in risk premia linked to a deterioration in the EU government bond markets.
On aggregate, the adverse scenario assumes a 3 percentage point deviation of GDP for the EU compared to the European Commission’s forecasts over the two-year time horizon. The sovereign risk shock in the EU represents a deterioration of market conditions as compared to the situation observed in early May 2010. (…)”
